동일금속은 크롤러 크레인과 굴삭기의 하부주행체 부품을 만드는 건설기계 부품 제조사로, 한국 증시에서는 KOSDAQ 건설기계 부품·기계 업종 종목으로 거래됩니다.
동일금속은 크롤러 크레인과 굴삭기의 발 역할을 하는 **트랙슈(Track Shoe)**와 아이들러(Idler)·텀블러(Tumbler), 그리고 초대형 굴삭기용 특수주강슈, 어드져스트 컴포넌트 같은 주강(鑄鋼) 부품을 생산해 글로벌 건설기계 OEM에 공급합니다. 회사가 가공한 부품은 캐터필러, 볼보, 코벨코, 스미토모, 히타치, 마니토웍 크레인 그룹, HD현대인프라코어 같은 국내외 완성차·완성장비 업체의 조립 라인에 들어가는 1차 협력 부품입니다.
매출은 거의 전량 제품 판매에서 발생하고, 수출 비중이 매우 높은 B2B 구조입니다. 일반 소비자가 직접 구매하는 제품은 없으며, 글로벌 건설기계 업체의 신차 생산 물량과 보수용(After Market) 수요가 곧 매출원입니다.
자회사 구조도 본업의 연장선에 있습니다. 굴삭기 상부 구조인 Boom·Arm을 만드는 (주)현대티엠씨를 100% 자회사로 편입했고, 인도네시아에 주강 제조 거점(PT. DONGIL CASTING / PT. DONGIL METAL INDONESIA)을 두어 해외 생산 능력을 확보하고 있습니다. 모기업인 동일산업을 정점으로 동일캐스팅, 제일연마공업, 디오토모티브 등이 묶인 동일그룹의 건설기계 부품 축을 담당합니다.
동일금속은 크롤러 크레인용 트랙슈·아이들러·텀블러 같은 하부주행체 부품 분야에서 글로벌 시장의 선도 사업자 중 하나로 평가됩니다. 단독 OEM에 종속되지 않고 캐터필러, 볼보, 두산·현대 계열, 일본 코벨코·스미토모·히타치, 미국 마니토웍 같은 다수 완성장비 업체와 동시에 거래하는 구조라 특정 고객 의존도를 분산한 점이 특징입니다.
국내 비교 대상은 같은 건설기계 부품을 만드는 디와이파워, 진성티이씨, 흥국, 대창단조 같은 종목들입니다. 이들은 트랙슈·실린더·언더캐리지(하부주행체) 부품군에서 동일금속과 사업 영역이 겹치거나 인접합니다. 완성장비를 만드는 HD현대인프라코어, HD현대건설기계, 두산밥캣은 동일금속의 고객이자, 부품주를 살 때 동시에 보는 비교 기준이 되는 종목군입니다.
Q. 동일금속은 뭐 하는 회사야?
크롤러 크레인과 굴삭기의 하부주행체에 들어가는 트랙슈, 아이들러, 텀블러 같은 주강 부품을 만들어 캐터필러, 볼보, 코벨코, 스미토모, 히타치, HD현대인프라코어, 마니토웍 같은 글로벌 건설기계 OEM에 납품하는 부품 전문 제조사입니다. 매출은 거의 전부 제품 판매에서 나오고 수출 비중이 매우 높은 B2B 구조라, 글로벌 건설기계 출하 사이클과 환율이 실적의 핵심 변수입니다. 주가를 볼 때는 회사 자체보다 캐터필러·볼보·HD현대인프라코어 같은 고객사의 출하·수주 흐름을 함께 추적하는 것이 필요합니다.
Q. 동일금속 주가는 무엇에 민감해?
가장 직접적인 변수는 글로벌 건설기계 사이클입니다. 캐터필러·볼보·HD현대인프라코어 같은 OEM 고객의 출하량과 수주, 그리고 미국·유럽·신흥국의 인프라 투자 정책이 부품 발주로 전이됩니다. 환율은 수출 비중이 높은 만큼 원/달러 방향이 영업이익에 곧바로 반영되고, 특수강·철강 원재료 단가는 마진의 핵심 변수입니다. 실적 발표 자체보다, 발표 시점의 환율·원자재 추이와 고객사 가이던스를 같이 보는 것이 주가 해석에 도움이 됩니다.
Q. 어떤 테마와 같이 봐야 해?
건설기계 부품, 굴삭기, 건설중장비 테마가 본업과 가장 가깝습니다. 동종 부품주로는 디와이파워, 진성티이씨, 흥국, 대창단조 같은 종목이 비교 대상이고, 완성장비 쪽으로는 고객사인 HD현대인프라코어·HD현대건설기계·두산밥캣을 함께 보면 사이클 위치를 가늠할 수 있습니다. 또한 인프라 투자, 광산·에너지 CAPEX, 미국 인프라법 같은 매크로 테마가 굴삭기·크레인 수요로 이어지므로 같이 추적할 필요가 있습니다.
Q. 자회사 현대티엠씨는 동일금속에 어떤 의미야?
현대티엠씨는 굴삭기 상부 구조인 Boom과 Arm을 만드는 회사로, 동일금속이 100% 지분으로 편입했습니다. 본사가 만들던 하부주행체 부품에 더해 굴삭기 한 대당 침투할 수 있는 부품 영역을 상부까지 넓힌 셈입니다. 투자자 관점에서는 두 가지를 봐야 합니다. 첫째는 합산 매출이 늘어나는 효과이고, 둘째는 인수 후 통합 과정에서 발생하는 운전자본·고정비 부담과 자회사 자체 손익입니다. 연결 실적과 별도 실적의 차이, 그리고 자회사 매출의 고객 다변화 정도를 같이 확인하는 것이 도움이 됩니다.
Q. 환율이 동일금속 실적에 얼마나 중요해?
매우 중요합니다. 매출의 큰 비중이 글로벌 OEM 대상 수출에서 나오므로 원/달러 환율이 오르면 같은 물량이라도 원화 환산 매출과 영업이익이 늘어나고, 반대로 원화 강세 국면에서는 외형이 줄어 보이는 효과가 있습니다. 다만 원재료인 특수강·철스크랩이 일부 수입에 의존하면 환율 상승이 원가에도 부담을 주므로, 환율 한 방향만 보고 판단하기보다 환율과 원재료 단가의 상대적 움직임을 함께 봐야 합니다.
Q. 동일그룹·동일산업과는 어떤 관계야?
동일금속은 동일그룹 안에서 모회사 동일산업의 계열사로 분류됩니다. 동일산업이 봉강·합금철 같은 소재 사업을 맡고, 동일금속이 건설기계용 주강·기계 부품을 담당하며, 동일캐스팅·제일연마공업·디오토모티브 같은 계열사들이 주조·연마·자동차부품 영역을 나눠 갖는 구조입니다. 그룹 차원에서는 소재→부품→완제품으로 이어지는 수직 구도이지만, 상장사인 동일금속만 놓고 보면 글로벌 건설기계 부품에 집중된 단일 본업 회사로 봐야 하고, 모회사·자매회사 거래보다 글로벌 OEM 대상 매출이 훨씬 큰 변수입니다.
동일금속은 크롤러 크레인과 굴삭기의 하부주행체 부품을 만드는 건설기계 부품 제조사로, 한국 증시에서는 KOSDAQ 건설기계 부품·기계 업종 종목으로 거래됩니다.
동일금속은 크롤러 크레인과 굴삭기의 발 역할을 하는 **트랙슈(Track Shoe)**와 아이들러(Idler)·텀블러(Tumbler), 그리고 초대형 굴삭기용 특수주강슈, 어드져스트 컴포넌트 같은 주강(鑄鋼) 부품을 생산해 글로벌 건설기계 OEM에 공급합니다. 회사가 가공한 부품은 캐터필러, 볼보, 코벨코, 스미토모, 히타치, 마니토웍 크레인 그룹, HD현대인프라코어 같은 국내외 완성차·완성장비 업체의 조립 라인에 들어가는 1차 협력 부품입니다.
매출은 거의 전량 제품 판매에서 발생하고, 수출 비중이 매우 높은 B2B 구조입니다. 일반 소비자가 직접 구매하는 제품은 없으며, 글로벌 건설기계 업체의 신차 생산 물량과 보수용(After Market) 수요가 곧 매출원입니다.
자회사 구조도 본업의 연장선에 있습니다. 굴삭기 상부 구조인 Boom·Arm을 만드는 (주)현대티엠씨를 100% 자회사로 편입했고, 인도네시아에 주강 제조 거점(PT. DONGIL CASTING / PT. DONGIL METAL INDONESIA)을 두어 해외 생산 능력을 확보하고 있습니다. 모기업인 동일산업을 정점으로 동일캐스팅, 제일연마공업, 디오토모티브 등이 묶인 동일그룹의 건설기계 부품 축을 담당합니다.
동일금속은 크롤러 크레인용 트랙슈·아이들러·텀블러 같은 하부주행체 부품 분야에서 글로벌 시장의 선도 사업자 중 하나로 평가됩니다. 단독 OEM에 종속되지 않고 캐터필러, 볼보, 두산·현대 계열, 일본 코벨코·스미토모·히타치, 미국 마니토웍 같은 다수 완성장비 업체와 동시에 거래하는 구조라 특정 고객 의존도를 분산한 점이 특징입니다.
국내 비교 대상은 같은 건설기계 부품을 만드는 디와이파워, 진성티이씨, 흥국, 대창단조 같은 종목들입니다. 이들은 트랙슈·실린더·언더캐리지(하부주행체) 부품군에서 동일금속과 사업 영역이 겹치거나 인접합니다. 완성장비를 만드는 HD현대인프라코어, HD현대건설기계, 두산밥캣은 동일금속의 고객이자, 부품주를 살 때 동시에 보는 비교 기준이 되는 종목군입니다.
Q. 동일금속은 뭐 하는 회사야?
크롤러 크레인과 굴삭기의 하부주행체에 들어가는 트랙슈, 아이들러, 텀블러 같은 주강 부품을 만들어 캐터필러, 볼보, 코벨코, 스미토모, 히타치, HD현대인프라코어, 마니토웍 같은 글로벌 건설기계 OEM에 납품하는 부품 전문 제조사입니다. 매출은 거의 전부 제품 판매에서 나오고 수출 비중이 매우 높은 B2B 구조라, 글로벌 건설기계 출하 사이클과 환율이 실적의 핵심 변수입니다. 주가를 볼 때는 회사 자체보다 캐터필러·볼보·HD현대인프라코어 같은 고객사의 출하·수주 흐름을 함께 추적하는 것이 필요합니다.
Q. 동일금속 주가는 무엇에 민감해?
가장 직접적인 변수는 글로벌 건설기계 사이클입니다. 캐터필러·볼보·HD현대인프라코어 같은 OEM 고객의 출하량과 수주, 그리고 미국·유럽·신흥국의 인프라 투자 정책이 부품 발주로 전이됩니다. 환율은 수출 비중이 높은 만큼 원/달러 방향이 영업이익에 곧바로 반영되고, 특수강·철강 원재료 단가는 마진의 핵심 변수입니다. 실적 발표 자체보다, 발표 시점의 환율·원자재 추이와 고객사 가이던스를 같이 보는 것이 주가 해석에 도움이 됩니다.
Q. 어떤 테마와 같이 봐야 해?
건설기계 부품, 굴삭기, 건설중장비 테마가 본업과 가장 가깝습니다. 동종 부품주로는 디와이파워, 진성티이씨, 흥국, 대창단조 같은 종목이 비교 대상이고, 완성장비 쪽으로는 고객사인 HD현대인프라코어·HD현대건설기계·두산밥캣을 함께 보면 사이클 위치를 가늠할 수 있습니다. 또한 인프라 투자, 광산·에너지 CAPEX, 미국 인프라법 같은 매크로 테마가 굴삭기·크레인 수요로 이어지므로 같이 추적할 필요가 있습니다.
Q. 자회사 현대티엠씨는 동일금속에 어떤 의미야?
현대티엠씨는 굴삭기 상부 구조인 Boom과 Arm을 만드는 회사로, 동일금속이 100% 지분으로 편입했습니다. 본사가 만들던 하부주행체 부품에 더해 굴삭기 한 대당 침투할 수 있는 부품 영역을 상부까지 넓힌 셈입니다. 투자자 관점에서는 두 가지를 봐야 합니다. 첫째는 합산 매출이 늘어나는 효과이고, 둘째는 인수 후 통합 과정에서 발생하는 운전자본·고정비 부담과 자회사 자체 손익입니다. 연결 실적과 별도 실적의 차이, 그리고 자회사 매출의 고객 다변화 정도를 같이 확인하는 것이 도움이 됩니다.
Q. 환율이 동일금속 실적에 얼마나 중요해?
매우 중요합니다. 매출의 큰 비중이 글로벌 OEM 대상 수출에서 나오므로 원/달러 환율이 오르면 같은 물량이라도 원화 환산 매출과 영업이익이 늘어나고, 반대로 원화 강세 국면에서는 외형이 줄어 보이는 효과가 있습니다. 다만 원재료인 특수강·철스크랩이 일부 수입에 의존하면 환율 상승이 원가에도 부담을 주므로, 환율 한 방향만 보고 판단하기보다 환율과 원재료 단가의 상대적 움직임을 함께 봐야 합니다.
Q. 동일그룹·동일산업과는 어떤 관계야?
동일금속은 동일그룹 안에서 모회사 동일산업의 계열사로 분류됩니다. 동일산업이 봉강·합금철 같은 소재 사업을 맡고, 동일금속이 건설기계용 주강·기계 부품을 담당하며, 동일캐스팅·제일연마공업·디오토모티브 같은 계열사들이 주조·연마·자동차부품 영역을 나눠 갖는 구조입니다. 그룹 차원에서는 소재→부품→완제품으로 이어지는 수직 구도이지만, 상장사인 동일금속만 놓고 보면 글로벌 건설기계 부품에 집중된 단일 본업 회사로 봐야 하고, 모회사·자매회사 거래보다 글로벌 OEM 대상 매출이 훨씬 큰 변수입니다.